Giá Thanh Toán Cuối Ngày – Nguyên Tắc Và Cách Xác Định

Giá thanh toán cuối ngày trong phái sinh hàng hóa tại thị trường Việt Nam do Sở giao dịch Hàng hóa Việt Nam (MXV) quy định. Vậy cách xác định giá thanh toán cuối ngày khi thực hiện các hợp đồng giao dịch phái sinh được quy định như thế nào? Hãy cùng Gia Cát Lợi tìm hiểu thông qua bài viết sau.

Giá thanh toán cuối ngày là gì?

Giá thanh toán cuối ngày (End of the Day Price) trong giao dịch phái sinh hàng hóa là giá cuối cùng được sử dụng để tính toán lợi nhuận hoặc lỗ ròng cho các hợp đồng phái sinh hàng hóa tại cuối ngày giao dịch. Đây là giá mà các nhà giao dịch sẽ tham khảo để xác định kết quả của các vị thế mua và bán của họ. Giá này có thể được xác định bằng cách lấy giá trung bình của một khoảng thời gian cuối ngày hoặc thông qua quy trình xác định giá cụ thể do sàn giao dịch áp dụng.

Thông tin liên quan đến giá thanh toán cuối ngày bao gồm:

Quy trình xác định giá thành sản phẩm: Giá thanh toán cuối ngày có thể được xác định bằng cách sử dụng các thông số thị trường như giá đặt mua/bán cuối cùng, giá trung bình trong ngày hoặc giá chốt phiên giao dịch.

Tính toán lợi nhuận/công nợ: Dựa vào giá thanh toán cuối ngày, lợi nhuận/công nợ của các hợp đồng phái sinh được tính toán. Điều này cho phép các nhà đầu tư và các bên liên quan biết kết quả cuối cùng của giao dịch phái sinh hàng hóa.

Ứng dụng trong thanh toán và giao dịch tiếp theo: Giá thanh toán cuối ngày thường được sử dụng để thanh toán và định giá các hợp đồng phái sinh trong ngày giao dịch tiếp theo. Nó cũng có thể được sử dụng để tính toán các chỉ số và thông tin thị trường liên quan đến phái sinh hàng hóa.

Xác định rủi ro và biến động giá: Giá thanh toán cuối ngày cung cấp thông tin về biến động giá và rủi ro trong ngày giao dịch. Điều này giúp các nhà đầu tư cùng các bên liên quan đánh giá và quản lý rủi ro trong các giao dịch phái sinh hàng hóa.

Quy định và quản lý: Giá thanh toán cuối ngày thường được quy định và quản lý bởi các tổ chức, sàn giao dịch hoặc cơ quan quản lý tài sản tài chính.

Trong giao dịch phái sinh hàng hóa không có thông qua các trung tâm lưu ký mà sẽ do MXV quy định ngày giao dịch cuối cùng của hợp đồng KHTC (Kỳ hạn tiêu chuẩn) niêm yết, giao dịch tại MXV. Qua việc xác định giá thanh toán cuối ngày, thị trường phái sinh hàng hóa cung cấp một cách để tính toán giá trị và quản lý rủi ro trong giao dịch phái sinh hàng hóa.

Xác định giá thanh toán cuối ngày

Giá thanh toán cuối ngày (End of the Day Price) trong giao dịch phái sinh hàng hóa được xác định và thanh toán thông qua các hình thức sau:

Giá đóng cửa (Closing Price): Đây là giá cuối cùng của một ngày giao dịch, được xác định bởi sàn giao dịch hoặc tổ chức quản lý thị trường. Giá này thường được sử dụng để tính toán lợi nhuận và lỗ rủi ro cho các vị thế mở trong tài khoản của nhà đầu tư. 

Giá thanh toán trung bình (Settlement Price): Đây là giá trung bình của một khoảng thời gian nhất định, ví dụ như 30 phút cuối cùng của phiên giao dịch. Sàn giao dịch có thể tính toán giá này từ các thông tin về giá trong khoảng thời gian đó để tạo ra một con số chính xác hơn cho việc thanh toán. 

Giá chốt phiên (Session Close Price): Đây là giá cuối cùng của phiên giao dịch, có thể khác với giá đóng cửa nếu có sự biến động sau khi phiên kết thúc. Thông tin này có thể được sử dụng để tính toán lợi nhuận và lỗ rủi ro cho các vị thế mở.

Các hình thức thanh toán cuối ngày trong giao dịch phái sinh hàng hóa có thể bao gồm:

Thanh toán qua sàn giao dịch: Sàn giao dịch có thể cung cấp các phương thức thanh toán như ví điện tử, tài khoản ký quỹ hoặc thông qua các công ty chuyên về thanh toán để xử lý việc chuyển tiền giữa các bên liên quan.

Thanh toán thông qua công ty môi giới: Trong một số trường hợp, người mua và người bán có thể sử dụng đại lý hoặc nhà môi giới để xác định và thanh toán giá cuối cùng của phiên giao dịch.

Cách thanh toán chi tiết sẽ phụ thuộc vào điều khoản, điều kiện cụ thể của hợp đồng phái sinh trên từng sàn giao dịch và từng loại sản phẩm. Trong nhiều trường hợp, sàn giao dịch sẽ công bố giá cuối ngày và thực hiện quá trình thanh toán một cách tự động. Các bên tham gia giao dịch sẽ được cập nhật về giá thanh toán cuối ngày và số tiền cần thanh toán hoặc nhận được dựa trên kết quả này. Điều quan trọng là cả hai hình thức thanh toán đều nhằm đảm bảo tính công bằng và minh bạch trong quá trình thanh toán các hợp đồng phái sinh hàng hóa.

Phân biệt giá thanh toán và giá thanh toán cuối ngày

Giá thanh toán (Paid Price) và Giá thanh toán cuối ngày (End of the Day Price) có liên quan đến nhau trong giao dịch phái sinh hàng hóa, nhưng chúng thể hiện hai khía cạnh khác nhau của quá trình giao dịch.

Giá thanh toán là gì?

Giá thanh toán (Paid Price) là mức giá được trả cho hợp đồng phái sinh khi giao dịch được thực hiện. Đây là giá mà một bên trả cho bên kia để sở hữu hoặc quyền lợi từ hợp đồng phái sinh. Giá này có thể thay đổi tùy thuộc vào thỏa thuận giữa các bên trong giao dịch.

Giá thanh toán cuối ngày là gì? 

Giá thanh toán cuối ngày (End of the Day Price) là mức giá được xác định vào cuối ngày giao dịch phái sinh hàng hóa. Nó không phụ thuộc vào thỏa thuận giữa các bên, mà thường dựa trên các thông số thị trường như giá đặt mua/bán cuối cùng, giá trung bình trong ngày hoặc giá chốt phiên giao dịch. Giá thanh toán cuối ngày được sử dụng để tính toán giá trị và lợi nhuận/công nợ của các hợp đồng phái sinh.

Từ hai khái niệm trên, có thể thấy giá thanh toán và giá thanh toán cuối ngày giống nhau ở điểm chúng cùng đóng vai trò quan trọng trong việc xác định giá trị của các hợp đồng phái sinh. Tuy nhiên, thời điểm xác định giá lại khác nhau, giá thanh toán là giá trị thực tế của hợp đồng tại thời điểm thực hiện giao dịch, trong khi giá thanh toán cuối ngày là giá được sử dụng để tính toán các lợi nhuận/công nợ của hợp đồng vào cuối ngày.

Một số khái niệm khác

Giá mở cửa: Giá khớp lệnh đầu tiên trong phiên giao dịch của các hợp đồng KHTC.

Giá đóng cửa: Giá khớp lệnh cuối cùng trong phiên giao dịch của các hợp đồng KHTC.

Giá cao nhất: Là giá khớp lệnh cao nhất trong  phiên giao dịch của các hợp đồng KHTC tính đến thời điểm thông báo.

Giá thấp nhất: Là giá khớp lệnh thấp nhất trong  phiên giao dịch của các hợp đồng KHTC tính đến thời điểm thông báo.

Giá thị trường: Là giá khớp lệnh gần nhất trong  phiên giao dịch của các hợp đồng KHTC

Các thông số giá này cung cấp thông tin quan trọng về biến động giá và xu hướng của thị trường, từ đó hỗ trợ các nhà giao dịch và các chuyên gia phân tích khi ra quyết định liên quan.

Thông qua bài viết trên Gia Cát Lợi đã cung cấp cho quý khách thông tin liên quan đến giá thanh toán cuối ngày và nguyên tắc xác định. Nếu quý khách quan tâm đến giao dịch phái sinh hàng hóa hãy theo dõi webisite giacatloi.vn thường xuyên để được cập nhật các thông tin mới nhất một cách nhanh chóng. 

LOGO Gia Cát Lợi
Thành viên TOP đầu thuộc Sở Giao dịch Hàng hóa Việt Nam
Địa chỉ: 163 Nguyễn Thị Nhung, KDC Vạn Phúc 1, Quốc Lộ 13, Phường Hiệp Bình Phước, Thành phố Thủ Đức, TP. Hồ Chí Minh
Hotline: 024 7109 9247
Đánh giá bài viết này
02471099247
DMCA.com Protection Status
error: Alert: Content is protected !!